核心词条
置信区间（Confidence interval）
用某种方法从样本构造出的一个范围；在大量重复抽样中，这种方法构造的范围有指定比例（如 95%）包含真实值。样本小，区间就宽。
期望值的一个粗略区间是：平均值 ± 1.96 ×（每笔标准差 ÷ √n）。对于比例，比如目标达到的频率，Wilson 区间在小样本上效果更好：30 笔中 12 笔（40%）对应约 25% 至 58%（推算，示意）。95% 描述的是方法，而不是某一个具体范围。
连亏
连续亏损仅凭亏损率就会出现。亏损率 45%、交易相互独立时，在约 65% 的 100 笔交易批次中，至少会出现一次 5 笔或以上的连亏（推算，示意）。连亏只有在伴随可核查的变化（比如成本上升）时，才算情况有变的证据。
选择性停止
反复查看结果、在第一次看起来不错时就停下，会放大虚假发现。在一个模拟的零优势流程中，只在第 100 笔时检查一次，约 2% 的轮次“通过”；每 10 笔检查一次，约 11% 的轮次“通过”（推算，示意）。
交易者应该核对什么
一批交易开始前先定好样本量，结束时只评估一次，每个数字都附上区间和 n。同一只股票、同一个上午扎堆的交易，要当作更少的独立观测。
不要混为一谈
这些公式假设交易相互独立；相关的超短单会让区间看起来比实际更窄。覆盖零或盈亏平衡点的区间还没有显示出优势；排除了它的区间，也仍可能是偶然结果。
一手来源
一手来源Wilson，1927